МОСКВА (Маркет Репорт) -- CИБУР, крупнейшая нефтехимическая компания в РФ, может отказаться от рефинансирования еврооблигаций в следующем году после того, как сократила их объем в обращении на фоне профицита ликвидности, сообщает Finanz, ссылаясь на Bloomberg.
Выкуп бумаг в этом месяце, ставший для ПАО "CИБУР Холдинг" вторым с начала года, позволяет снизить объем погашения до USD16 млн, "что в итоге означает, что нужды по рефинансированию нет", сообщил в интервью в Москве финансовый директор Александр Петров.
Ряд российских эмитентов, включая банки и сталелитейные компании, решили в этом году выкупить долговые инструменты и одновременно разместить новые бонды, чтобы сэкономить средства в долгосрочной перспективе. Оставшиеся в обращении еврооблигации CИБУРа - это "вполне управляемый объем гашений" с учетом имеющегося денежного потока, сказал А. Петров.
Холдинг в понедельник сообщил о выкупе бондов на USD190 млн, а в сентябре компания приобрела бумаги на USD194 млн из того же дебютного пятилетнего выпуска, погашаемого в начале 2018 года. Доля долга компании, номинированного в долларах, сократилась до 59% на конец октября с 73% годом ранее, следует из презентации на сайте компании.
В марте агентство Fitch Ratings изменило прогноз по рейтингу CИБУРа на "негативный" на ожиданиях, что долговая нагрузка компании в 2017-2019 годах увеличится из-за необходимости инвестиций в строительство завода ЗапСибНефтехим под Тобольском, стоимость которого оценивается в USD9,5 млрд. В следующем году, как и в нынешнем, затраты на проект будут составлять львиную долю инвестпрограммы компании, сказал Петров, отметив, что в предварительные проектировки бюджета закладывает курс российской валюты в 60-76 рублей за доллар и стоимость нефти в USD40-57 за баррель.
CИБУР рассматривает возможность выпуска "зеленых" облигаций, размещаемых для финансирования экологических проектов, сказал финдиректор. Компания провела ряд встреч с инвестбанками, чтобы обсудить потенциал таких бондов, и в середине 2017 года планирует принять решение о том, насколько им интересна работа с этими бумагами, отметил он.
В то же время CИБУР, разместивший в этом году три выпуска десятилетних рублевых облигаций на общую сумму 30 миллиардов рублей, не планирует возвращаться на этот рынок и в случае возникновения потребности в национальной валюте в следующем году скорее обратится к банкам, сказал А. Петров.
Совет директоров CИБУРа рассмотрит кредитные соглашения с ПАО "Банк ВТБ" о привлечении финансирования объемом более 5% от балансовой стоимости активов нефтехимической компании. Общая стоимость активов Сибура на 30 сентября составила 578 млрд рублей, следует из отчетности компании.
ОАО "СИБУР Холдинг" - крупнейшая нефтехимическая компания России и Восточной Европы с полным охватом отраслевого цикла от газопереработки, производства мономеров, пластиков и синтетических каучуков до переработки пластмасс.
MRC