Китай забирает больше половины экспорта иранской нефтехимии

Маркет Репорт -- Китай закрепил за собой статус ключевого покупателя иранской нефтехимической продукции, на долю которого приходится около 52% всего экспорта органической химии и пластиков из Ирана, сообщает Financial Tribune.

Согласно отчету Исследовательского центра парламента Ирана, сложившаяся концентрация поставок на одном покупателе создает серьезные риски для иранских производителей. В связи с этим Тегеран пытается трансформировать текущие торговые отношения с Пекином в полноценное промышленное партнерство, предусматривающее привлечение инвестиций, трансфер технологий и совместный выпуск продукции высоких переделов.

Нефтехимический сектор остается основой ненефтяной экономики Ирана, однако его развитие сдерживается санкциями, дефицитом природного газа, ограниченным доступом к импортному оборудованию и последствиями повреждения инфраструктуры. В рамках 7-го пятилетнего плана развития страна рассчитывает увеличить номинальные мощности на 37%, однако предприятия уже сталкиваются со значительным разрывом между установленными мощностями и реальным выпуском. Ситуацию усугубляет структура собственности: существенная доля заводов контролируется пенсионными фондами, которые изъмают дивиденды на текущие социальные выплаты вместо финансирования капитальных затрат (Capex).

Основной объем иранского экспорта до сих пор приходится на базовый метанол, однако крупные объемы и простота отслеживания делают его наиболее уязвимым для санкционных ограничений. Как отмечает нефтехимический эксперт Мехди Фейз, Ирану необходимо форсировать развитие сегментов полиэтилена, полипропилена, инженерных полимеров и специальной химии. Перспективным вектором взаимодействия с КНР может стать внедрение китайских технологий MTO (метанол-в-олефины) и MTG (метанол-в-бензин), что позволит перерабатывать избыточный метанол в полимеры прямо внутри страны. Кроме того, развитие цепочек на базе жидкого сырья (нафты и газового конденсата) способно снизить критическую зависимость нефтехимии от дефицитного природного газа.

Зависимость от единственного покупателя снижает маржинальность продаж из-за необходимости предоставлять дисконты. По слову эксперта Хоссейна Седаката, сложившийся дисбаланс может стать стимулом для китайских компаний вкладывать капитал непосредственно в иранские площадки, гарантируя себе сырьевые потоки. Дополнительным драйвером сотрудничества может стать выход на целевые рынки: Китай ежегодно поставляет химическую продукцию на USD63 млрд в страны Ближнего Востока, Африки и Европы, и создание совместных производств в Иране позволило бы компаниям обоих государств занять долю на этих рынках с меньшими логистическими издержками.

Ранее сообщалось, что компания Yanchang Petroleum (провинция Шэньси) планирует модернизировать систему нефтепереработки, закрыв устаревшие установки на трех НПЗ и построив новый интегрированный комплекс по переработке нефти и производству нефтехимии.

mrc.ru

Маркет Репорт -- Во второй половине августа на китайском рынке полиэтилена (ПЭ) зафиксировано удорожание ключевых пленочных марок высокого давления (ПВД) на 100–300 юаней за тонну по сравнению с показателями конца июля, согласно данным ценового мониторинга Global Petrochemical Monitor.

Рост котировок в КНР вызван ограниченным наличием товара на складах, в то время как европейский и североафриканский рынки полиэтилена высокой плотности (ПНД) удержали установившиеся ранее ценовые уровни.

На китайском спотовом рынке по состоянию на 17 августа котировки популярных пленочных марок ПВД (2426H) поднялись до CNY10 300–10 500 за тонну (USD1 437–1 464 за тонну по курсу на 14 августа). Для сравнения, в конце июля (31 июля) аналогичный материал Lanzhou 2426H на юго-западе КНР оценивался в CNY10 200 за тонну, а Daqing 2426F — в CNY10 300 за тонну. В середине августа марка 2426H от Yangzi BASF в Нанкине предлагается по CNY10 400 за тонну (USD1 450 за тонну), в Чжэнчжоу (от Shenhua Xinjiang) — по CNY10 300 за тонну (USD1 437 за тонну), а на юге Китая (от PetroChina Daqing) — по CNY10 500 за тонну (USD1 464 за тонну) в условиях сохраняющегося дефицита объемов.

В сегменте специальных марок для ламинирования (LD251 от Zhongtian Hekuang) ценники выросли до CNY13 400 за тонну (USD1 869 за тонну) также по причине ограниченного предложения. Спотовая марка Shanghai Q281 торгуется по CNY10 650 за тонну (USD1 485 за тонну), а PetroChina Daqing F18D — по CNY10 300 за тонну (USD1 437 за тонну). В сегменте полиэтиленовых восков в КНР марки L102, L201 и L105 от компании HengShui YiMei оцениваются в диапазоне CNY16 000–16 500 за тонну (USD2 232–2 301 за тонну), тогда как продукт PE110 от Jiangsu Faer стоит CNY9 200 за тонну (USD1 283 за тонну).

В европейском регионе по состоянию на 14 августа стоимость ПНД осталась на прежних отметках. В Северо-Западной Европе литьевой ПНД котируется по USD2 355 за тонну (FD), а пленочный ПНД в Германии — по EUR2 089 за тонну (FD). В Великобритании литьевые и базовые марки ПНД зафиксировались на уровнях GBP1 742–1 785 за тонну (FD). В Северной Африке ценники на литьевой и выдувной ПНД составляют EUR1 109 за тонну и EUR1 139 за тонну (FD) соответственно.

Ранее сообщалось, что Евразийская экономическая комиссия (ЕЭК) прекратила антидемпинговые расследования в отношении полиэтилена низкого давления (ПНД) из Азербайджана, а также полипропилена и сополимеров пропилена из Азербайджана и Туркменистана.

mrc.ru

Маркет Репорт -- Блокада Ормузского пролива, продолжающаяся около шести месяцев с момента начала конфликта в феврале 2026 года, спровоцировала тяжелый кризис в мировой полимерной и нефтехимической отраслях, согласно Petrochemicals-plastics.

Согласно аналитическому отчету эксперта Хариша Кудера (TopNews), важжнейший судоходный маршрут остается фактически закрытым для коммерческого флота: фрахтовые ставки выросли втрое, время в пути увеличилось на 14 дней, а в акватории заблокировано более 1 550 судов.

Особо острый удар пришелся по мировому полимерному рынку, поскольку Ближний Восток выступает ключевым экспортным хабом для пластиков. Около 84–85% всех ближневосточных мощностей по производству полиэтилена (ПЭ) ориентированы на морские отгрузки через Ормузский пролив. В частности, ключевой нефтехимический кластер Саудовской Аравии в Эль-Джубайле оказался полностью изолирован внутри Персидского залива. Нарастающий дефицит полиэтиленового сырья и сбои в цепочках поставок уже спровоцировали рост издержек у переработчиков в сегментах упаковки, автокомпонентов и товаров народного потребления по всему миру.

Кризис также затронул сырьевое обеспечение азиатских нефтехимических комплексов. Задержки отгрузок нафты и пропана из Ближнего Востока приводят к снижению загрузки установок парового крекинга в Азии, а дефицит пропана оказывает существенное давление на маржинальность производства пропилена.

Дополнительным фактором нестабильности стала остановка экспорта сжиженного природного газа (СПГ), на который приходится 20–21% мировых поставок (около 81 млн тонн в год). Форс-мажор на мощностях компании QatarEnergy в Рас-Лаффане перекрыл не только газовые потоки, но и поставки инертных газов (неона, криптона, ксенона) и гелия, необходимых для производства полупроводников и микроэлектроники.

Логистический коллапс усугубляется резким удорожанием перевозок: страховые военные премии выросли до 0,5% от стоимости судна, а совокупные надбавки за военные риски достигли USD3 000–6 000 за контейнер. По данным ЮНКТАД, сохранение блокады Ормузского пролива уже привело к замедлению роста мировой торговли с прогнозировавшихся 4,7% до 1,5–2,5% в 2026 году.

Ранее сообщалось, что СИБУР завершил 70% строительных работ на новом комплексе по производству металлоценового полиэтилена (мПЭ) мощностью 300 тыс. тонн в год в Нижнекамске.

mrc.ru

Маркет Репорт -- Нефтехимический сектор Южной Кореи столкнется с резким ухудшением финансовых показателей в третьем квартале 2026 года после временного выхода в плюс во втором квартале, сообщает портал Finance BigGo.

Главным фактором кризиса стало падение маржи производства этилена ниже уровня безубыточности на фоне снижения цен на нефть, эффекта "обратного лага" и растущего профицита мощностей в Китае и Индии.

Во втором квартале южнокорейские производители зафиксировали операционную прибыль благодаря геополитической напряженности на Ближнем Востоке и господдержке. Нефтехимическое подразделение LG Chem получило операционную прибыль в размере 427 млрд вон (USD302,3 млн), Lotte Chemical — 110,1 млрд вон (USD78,0 млн), а химический сегмент Hanwha Solutions — 87,1 млрд вон (USD61,7 млн). Временному росту маржи способствовала переработка нафты, закупленной по более низким ценам до апрельского скачка котировок, субсидирование Сеулом 50% разницы в импортных ценах на нафту, а также временное сдерживание экспорта со стороны КНР.

Однако в третьем квартале ситуация кардинально изменилась. Снижение нефтяных котировок спровоцировало эффект "обратного лага", когда продукция, произведенная из ранее закупленного дорогого сырья, реализуется по упавшим ценам. Ключевой индикатор рентабельности отрасли — спред между этиленом и нафтой (при пороге безубыточности в USD250 за тонну) — упал с апрельского пика в USD400 за тонну до минус USD13 за тонну по состоянию на 24 июля. В результате выпуск базовых олефинов стал убыточным, что уже утянуло в красную зону нефтехимические подразделения компаний GS Caltex и S-OIL вслед за ухудшением показателей SK Geo Centric.

Дополнительное давление на южнокорейских производителей оказывает возобновление активного экспорта из Китая и запуск новых нефтехимических комплексов в Индии в рамках государственной программы PCPIR. На этом фоне эксперты призывают к ускоренному закрытию нерентабельных пиролизных установок (NCC) и переориентации на спецхимию для аккумуляторов и микроэлектроники. На данный момент остановлены заводы №2 и №3 компании Yeochun NCC в Йосу, а также частично сокращены мощности на комплексе Lotte Chemical и HD Hyundai Chemical в Дэсане. При этом переговоры LG Chem и GS Caltex о создании СП по крекингу нафты, как и процессы консолидации площадок в Ульсане, полностью застопорились.

Ранее сообщалось, что корейская торговая комиссия (KTC) начала антидемпинговое расследование в отношении импорта китайского суспензионного поливинилхлорида (S-PVC). В ходе разбирательства будет установлено, осуществляли ли китайские экспортеры демпинг ПВХ-материалов на южнокорейском рынке.

mrc.ru

Маркет Репорт -- Казахстанская корпорация "Казмунайгаз" отчиталась о снижении производства полипропилена (ПП) в I полугодии 2026 года на 4,3%, до 102,3 тыс. тонн. До этого компания стабильно наращивала выпуск продукции, сообщает Rupec.

При этом "Казмунайгаз" нарастила поставки ПП на внутренний рынок на 5,9%, но сократила экспортные поставки на 6,5%. Так как экспортное направление является основным для компании (почти 90% в структуре продаж), сократилась и в целом реализация продукции. По итогам полугодия она снизилась на 5,3%, до 91,5 тыс. тонн.

"На операционные показатели оказала влияние нестабильность сырьевых поставок пропана с месторождения Тенгиз в начале года", – сообщили в компании.

"Казмунайгаз" была вынуждена остановить производство полипропилена в начале февраля 2026 года из-за прекращения поставок пропана от компании "Тенгизшевройл". Последняя прекратила производство пропана из-за аварии. Тогда же "Казмунайгаз" начала поиск альтернативных поставок сырья.

"Национальная компания "Казмунайгаз" (КМГ) является ведущей вертикально-интегрированной нефтегазовой компанией Казахстана. Полипропилен производит ее дочернее предприятие "Kazakhstan Petrochemical Industries" (KPI, "Казмунайгазу" принадлежит 49,5%). Комплекс был запущен в 2022 году и стал основным производителем ПП в стране. Проектная мощность производства составляет 500 тыс. тонн пропилена в год.

mrc.ru